SMI Woche 29

Die Lage am Aktienmarkt hat sich weiterzugespitzt. Sorgen umd Freddie Mac und Fannie Mae, die grössten Hypothekenanbieter der USA, haben die Indizes weltweit belastet. Indy Mac ist durch massive Mittelabflüsse kolabiert und die Einlagesicherung kümmert sich nun um den "Trümmerhauffen". Der Aktienmarkt reagiert jetzt zunehmend auf Konjunktur- und Fundamental, es werden Fakten gehandelt! Die Krise spitzt sich weiterhin zu und manche Skpetiker prognostizeren neue Tiefststände, die weit weg von den jetzigen liegen.

Als Anhänger der technischen Analyse gibt mir wenigstens der Chart des S&P 500 ein wenig Hoffnung und Zuversicht. Der Index bildet gerade einen Bullenkeil aus, der hoffentlich, aber auch allem Anschein nach, nach oben ausbrechen wird. Das Kurspotential beträgt ca. 200 Punkte, somit wäre ein neuer Höchststand möglich.


Doch gibt es keine steigende Kurse ohne optimistische Käufer und die werden auch erst dann kommen, wenn für die Zukunft von Fannie Mae und Freddie Mac und die Konjunkturdaten wieder eine Besserung signalisieren!

Für die 29. Handelswoche dürften auch wieder die beiden Hypothekenanbieter gemeinsam mit zahlreichen Quartalsergebnissen und Konjunkturdaten stehen.
Die Liste mir allen wichtigen Daten findet man hier:
http://www.boerse-go.de/termine/index.php?year=2008&month=07&day=15

Eine Prognose abzugeben fällt mir auch diese Woche wieder schwer, weil der Markt einfach zu unberechenbar ist und eine grosse Menge an Daten uns diese Woche leiten werden. Alles in allem bin ich davon überzeugt, dass eine Technische Erholung angebracht wäre, deshalb tippe ich einfach auf einen im Wochenchart grünen SMI.

SMI Woche 28

Es war wieder eine sehr turbulente Woche im SMI, dementsprechend wurde meine Kursziel von 7'050 Punkte nicht erreicht. Die treibende Kräfte waren wiedereinmal der hohe Ölpreis, der wieder zu einem neuen Hoch gelangte, zum anderen aber die Tatsache, dass der Dow Jones nun offiziell nach klassischer Definition im Bärenmarkt sei.

Ein Blick die anstehenden Konjunkturdaten und Unternehmensberichte lassen schon andeuten, dass die Woche sehr chaotisch wird.

Dienstag, 8. Juli
13:45 USC Einzelhandelsstatistik
14:55 US Instinet Redbook Einzelhandelsstatistik
16:00 US schwebende Hausverkäufe Mai
16:00 Lagerbestände Grosshandel Mai
21:00 US Verbraucherkredite
Alcoa Quartahlsbericht

Die Konjunkturdaten vom Dienstag sind sehr auf den Konsumenten fokusiert und deshalb sehr wichtig für den weiteren Verlauf der Börse. Wenn die Konsumentenstimmung schlecht ist und somit der Einzelhandel weniger umsetzt, das Lager im Grosshandel sich häuft und die schwebenden Häuserverkäufe sowie Verbraucherkredite drasstisch abnehmen, sind das anzeichen für eine Rezession. Die Quartalszahlen von Alcoa sind auch sehr wichtig.

Mittwoch, 9. Juli
13:00 US MBA Hypothekenanträge Vorwoche
16:30 US Rohöllagerbestände
17:00 Wöchentlicher US Konsumentenklimaindex

Bei Lagerbeständen unter den Erwartungen könnte der Ölpreis auf die Marke von USD 150.- pro Barrel zusteuern.


Donnerstag, 10. Juli
14:30 US Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe Vorwoche

Sehr sehr wichtig wird dieser Tag sein. Wenn die Zahl der Erstranträge auf Arbeitslosenhilfe drasstisch ansteigt, hat dies schon ein paar mal zu einem sell-off geführt.


Freitag, 11. Juli
14:30 US Importpreise
16:00 US Michigan-Index


Charttechnisch
Der Abwärtstrend des SMI hat sich deutlicher beschleunigt und hat sogar einen neunen Abwärtstrendkanal gebildet. Mit dem letzten Low hat der SMI momentan ein Doppelbottom gebildet, was die Chance erhöht, dass es eine Trendumkehr. Doch das wird sich erst nächste Woche bestätigen können, bei Bruch der Range wäre ein weiterer Rücksetzer bis auf 5'700 Punkte möglich. Doch wenn die Marke hält, könnte der SMI fürs erste bis zwischen 7'400 und 7'700 ansteigen.

Meine Prognose
Durch die vielen Konjunkturdaten die anstehen, wird eine Prognose sehr schwer sein. Denn es hängt praktisch alles von den Daten ab und die können gut oder schlecht ausfallen. Zudem hängt es auch davon ab, welchen Daten die Händler an der Wallstreet mehr Beachtung schenken. Was ich prognostizieren kann, ist eine weitere sehr volatile Woche. Wenn alles einigermassen ausgegliechen ausfällt, sehe ich den SMI ende Woche bei 7'000 Punkte.

SMI Woche 27

Nachdem der Dow Jones vorige Woche einen neuen Tiefststand erreicht hat, steht den Händlern das Wasser bis zum Hals. Die Interpretation der vegangenen Tagen ist schwer, da man sich nicht einig ist ob das "sell off" schon eintrat, oder erst eintreten wird.
Das Klima an den Börsen ist sehr schlecht, der Ölpreis überbietet jedes neu gebildete Hoch, der Dollar läuft wieder auf die Parität zu und die Sorgen um eine Stagflation verunsichern praktisch alle Anleger und Händler.

Montag:
Der letzte Handelstag des Monat dürfte bis zur US-Eröffnung vorallem durch die japanische Börse gesteuert werden. Um 15:45 folgen dann erste Konjunkturdaten - der US Einkaufsmanagerindex Chicago. Es wird nach wie vor mit einem Rückgang gerechnet. Meiner Meinung nach wird ein Kursfeuerwerk nur bei einem Wert über 50 Punkte statt finden.

Dienstag:
Der Dienstag wird sehr spannend, da man in Händlerkreisen munkelt, dass die UBS neue Abschreiber bekannt geben werde. Einige Anleger eskomptieren schon einen Bankrott der UBS, deshalb kann die Ad-hoc Publikaton praktisch nur stützen auf den Kurs auswirken. Obwohl die Stiftung Profond ihre 2,3 Millionen Anteile an UBS verkauft hat, wird denke ich dies keinen grossen Einfluss mehr auf den Kurs haben. Ausserdem zählt Profond nicht zu grossen ernstzunehmenden Playern.

Mittwoch:
Hier könnte ein dicker Short-Squeeze eintreffen, da man in den USA genau noch 3 Handelstage Zeit hat um die Short-Positionen auf UBS zu decken.

Charttechnik:
Charttechnisch hat der SMI auf jetzigem Niveau ein Doppelbottom gebildet, es ist somit mit einer Erholung zu rechnen. Der sehr beschleunigte Abwärtstrend hat sich jetzt in eine Seitwärtsbewegung eingepedelt, die sich zwischen 7750 und 6800 Punkten befindet. Die markante Distanz zwischen Kurs und 200 Tagelinie stimmt mich auch positiv, sodass ich von einer magnetischen Anziehungskraft des Indikators ausgehen.

Meine Prognose:
Ich rechne am Ende der Woche mit einem SMI Punktestand von 7050 Punkten. Die jetzigen Kurse machen umschichtungen von Öl und Gold in Aktien attraktiv, weshalb sich vorallem der Ölpreis ein wenig erholen könnte und die Händler aufatmen lässt. Die hohe Volatilität bleibt aber nach wie vor vorhanden!

Gute Geschäfte